[楼市] 压垮信心的最后一根稻草

结论：
1、通胀，但更重要的是通缩。
2、全国实力最强的几座城市受到冲击。
3、上市公司的股价腰斩与盈利分化。
4、大基建被迫提前上马。
5、疫情下的全球产业链受损。

1.全球CPI大涨。

中国：统计局公布，3月居民消费价格指数(CPI)同比上涨1.5%，高于预期值1.2%，这是三个月以来的高位。

美国：劳工统计局公布，3月CPI同比增8.5%，2月是7.9%，这是40年以来（1981年12月）最快增速。美国CPI连续第6个月超过6%，能源同比上涨 32%，食品上涨8.8%。按月计算，3月CPI上涨了1.2%，为2005年9月以来的最大涨幅，主要是汽油、住房和食品的涨价。

英国：3月CPI也跃升至30年来的最高水平，达到了7%，2月份6.2%。

德国：3月CPI上升到7.3%，为1981年秋天以来最高值。

两个数据：

全球数据显示，都说明了一件事：通胀起来了。
  

2.全国GDP最大的5个城市，经济受到重创。
要知道，这一次疫情冲击的都是国内经济实力最强的几个城市：北京、上海、深圳、广州、苏州，仅仅这几个城市的GDP加起来，就高达16.5万亿，占全国GDP的14.5%。
TOP4全军覆没。
TOP6仅剩重庆一个。

 其中：

上海：43214.85亿。北京：40269.6亿。深圳：30664.85亿。广州：28231.97亿。苏州：22718.34亿。
这是其一。
这波上海疫情和封禁，眼见的次生灾难是一方面，巨大的、看不见的经济损失更是不可估量。
2021年中国GDP114万亿，上海4.3万亿，占3.7%。
上海人均GDP高达17.38万，全国各省第二，发达国家水平。
2019年全国9省是财政净贡献，其中上海第二。
以最简单的方式计算，上海关一个月，GDP砍掉3600亿，全国财力净贡献减少700亿。

这是其二。
要知道，这还只是最直观的数据。
很多数据，只是冰山上。

3.股市大跌。

截止到2022年，疫情已经是第三年了。

这几年中，全球大宗物品不断上涨，石油价格上涨，货币大放水，消费低迷，全球经济与中国经济都受到了严重的冲击。

看几个数据：1、除了招商和中远海控，股市全都下跌：

2、但，2021年十大最赚钱公司盈利都表现不错：

说明什么呢？

1、2021年，中国最赚钱的上市公司格局不变。

2、净利润1.85万亿元，对比2020年的1.74万亿元，反而增长6.4%。

3、对比2019年，总市值缩水近2万亿，降幅14%，中国平安市值几近腰斩。

4、统计范围的上市公司5787家，21年净利润5.66万亿，20年4.76万亿。

5、十大最赚钱公司净利润占33%，不足0.2%的上市公司赚走了超三成的利润。

6、中远海控是最大黑马，营收3337亿元，同比增长94.85%；净利润893亿元，同比2020年增长8倍。市值两年扩张近3倍。什么原因，大伙都非常清楚。

7、贵州茅台总市值2.2万亿，21年营收1062亿，净利润524.6亿，过去十年营收和净利润复合增长率均超过了25%；2021年经营活动净现金流640亿。

8、对比2019年底，腾讯总市值缩水近3000亿，但是利润依然快速增长，21年净利润2248亿，对比2020年增长41%，增速极快。

9、中国石油受益于全球能源价格上涨，营业2.6万亿，净利润921.7亿，2021年连续15次上调油价。

4.2022年是基建大年。

上周中国中铁公布数据：

一季度签订合同总额为6057亿元，同比增长84%。
从项目数量来看：
铁路项目同比增长7.9%。公路项目同比增长147.5%。市政项目同比增长108.1%。
但，有一个指标非常醒目：
房地产合同金额同比减少28.4%。
新基建涵盖了5G基站建设、新能源汽车充电桩、大数据中心、人工智能、工业互联网、特高压、城际以及城轨交通，涉及了7大领域和相关产业链。
在这7个领域其实可以分为3大类：信息网、交通网和能源网。其中5G基站建设、大数据中心、人工智能、工业互联网属于信息网；高铁、城轨、城际属于交通网；特高压、新能源汽车充电桩、智能电网属于能源网。
2022年部分重点基建领域投资预计已经接近2万亿，尤其是大数据中心以及水利工程项目，都在5000亿以上。此外，5G基站、工业互联网以及人工智能等项目投资也都超过了1000亿。

5.这一次疫情，对产业大打击非常大。

以上海为例：
2021年，上海港集装箱吞吐量突破4700万标准箱，连续12年全球第一。
2021年，长三角省市企业经上海口岸进出口8.18万亿，占口岸进出口总值的81.1%。
上海保障了全国近1/2的出入境航空物资运输，近30%的进口冷链食品，超过40%的入境航班。
但是，上海的汽车产业部已经绷不住了：

3月中旬，上汽乘用车的部分员工被隔离在家。    

3月28日至今，特斯拉上海超级工厂一直处于停工状态。

从3月31日起，上汽大众和上汽通用开始停止部分生产。

4月9日，合肥蔚来汽车宣布全面停产。

4月14日，长城集团旗下的 “坦克300”也宣布停产。

研发中心也不得不进入了半停工状态；

原定于4月16日举办的理想L9发布会，延期；

原计划于2022北京车展正式亮相的小鹏G9，延后发布；

原定于4月中旬发布的蔚来ES7，延后到5月底。

根据2021年的产值估算，每停摆一天，上海市汽车产能将减少7762辆，产值将损失20.18亿。这还只是一天的数据。

小鹏汽车董事长何小鹏：

华为常务董事、智能汽车解决方案BU的CEO余承东：

蔚来董事长李斌：
也不是我们一家，很多厂商都暂停生产了。
   这还只是汽车产业一个链条。产业崩溃、工人失业、收入锐减，都是大问题。最关键的是，大家的信心。4月15日已经降准0.25个百分点，释放长期资金5300亿元了。有用吗？没用。一是大家拿不到这些钱，谁能拿到，肯定是上游，跟大家无关。二是疫情阻隔，就算勉强拿到了，创业？这年头叫人创业，断子绝孙啊。但是，虽然你拿不到钱，但是这些钱却已经让你的储蓄不值钱了，而且让那些拿到这些钱的人，将你辛辛苦苦生产的东西白白拿走。

6.所以，疫情的影响是全方位的。

上海疫情对全国的影响，全球疫情对中国的影响，汽车产业对全产业链的影响，都是非常巨大的，再比如上海。
上海是中国工业第一城，是汽车王国的首都。

上海有上汽集团和特斯拉两大王牌车企，又是中国内循环和外循环的第一大枢纽，所以成了中国最大的零配件基地，集聚了全球顶级的配件商，其中包括博世、安波福、博格华纳、电装、采埃孚、延锋伟世通。
安波福是中国最大的线束供应商，与国内各大车企都有合作。
采埃孚是全球三大变速箱厂家之一，中国区总部设在上海，客户遍布全国大部分省份。
上海还是英飞凌、地平线、英伟达、飞思卡尔、得仪等车规级芯片厂的重要基地。
芯片，汽车的心脏，一旦供应不上，汽车也就无法生产。
上海还是中国汽车设计师的大本营。

正如蔚来的李斌所说，一辆车差一个零件都没法生产。而一台汽车上至少有两万个零部件，产地来自全国各地，最有分量的就是上海。
汽车工业是一个国家高端制造业的标杆，上下游链条极长，该产业如果真的停摆，会影响到经济增速。
抓紧复工复产，对于稳住上海的产业和企业至关重要，上海稳则长三角无忧，长三角无忧，则全国无忧。